Operator
大家好，感谢各位参加怪兽充电2021年第三季度财报电话会议。目前所有参会者均处于只听模式。管理层发言结束后，将进入问答环节。本次会议正在录音。如有异议，您现在可以断开连接。现在我将会议交给今天电话会议的主持人，投资者关系总监史瀚森。
Hansen Shi
谢谢大家。欢迎参加我们2021年第三季度财报电话会议。今天与我一同参会的有怪兽充电董事长兼首席执行官蔡光渊先生；以及首席财务官辛怡女士。今天的议程中，管理层将讨论2021年第三季度的业务更新、运营亮点和财务表现。在继续之前，我提醒您参考我们财报新闻稿中的安全港声明，该声明适用于本次电话会议，因为我们将做出前瞻性陈述。此外，本次电话会议包含对某些非公认会计准则财务指标的讨论。请参考我们的财报新闻稿，其中包含非公认会计准则指标与最直接可比的公认会计准则指标之间的调节表。最后请注意，除非另有说明，本次电话会议中提及的所有数字均以人民币计。现在我将电话会议交给我们的董事长兼首席执行官蔡光渊先生，介绍业务和运营亮点。
Mars Cai
感谢Hansen。大家早上好，晚上好。欢迎参加我们2021年第三季度财报电话会议。我们很高兴宣布第三季度业绩，收入处于我们指引的高端。尽管如此，我们继续看到本季度持续爆发的COVID-19带来的挑战。7月下旬江苏疫情爆发后，中国各地的线下活动和客流量显著下降。7月和8月的疫情对我们的运营产生了重大影响。在7月上半月（疫情爆发前），我们的GMV同比增长约30%，每个充电宝日均GMV约为人民币2.2元。然而，在8月上半月，我们的GMV同比增长约9%，每个充电宝日均GMV约为人民币1.7元。整个8月份，江苏产品GMV同比下降超过40%，河南下降约30%，湖南也下降约30%。从7月开始的影响产生了全国性影响，无论是受影响还是未受影响的地区都经历了线下客流量和支出的减少，导致我们合作地点的客流量下降。在疫情期间，商务和休闲旅行尤其受到重创，酒店POI的同店GMV在第三季度同比下降超过24%。交通枢纽和旅游景点POI也同比下降。娱乐场所的同店GMV由于线下客流量和旅行普遍下降，也经历了14%的同比下降。线下客流量的整体下降给我们以及餐饮和酒店行业的参与者带来了短期的结构性挑战。我们仍然相信，当COVID疫情得到更好的系统性控制时，无论是线上还是线下的消费市场都会在适当的时候恢复。在此之前，小型线下地点的关闭率预计将上升，线下客流量将保持在正常化水平。我们还看到行业内的竞争正在下降，因为我们的一些同行最近减少了他们的激进扩张和收入分成政策。作为中国移动设备充电服务的头号玩家，在竞争减少的时期，我们的全面优势将更加明显。我们相信，一旦COVID的短期影响和中国普遍的线下客流量恢复正常，我们的运营将能够恢复到正常水平。我们运营的基本面以及我们为客户和合作伙伴提供的清晰价值主张保持不变。在这个波动和外部影响的时期，我们将投入更多时间优化内部管理和运营结构，为COVID的最终恢复做准备。为了更好地在这些特殊时期导航，我们已经实施了一系列关键举措，以减少我们对线下客流量波动的暴露，类似于我们在2020年初应对最初COVID疫情的方式，并成为移动设备充电行业的明确市场领导者。现在，让我带您了解这些核心战略，涵盖覆盖范围、运营和技术，这些将帮助我们减少对COVID疫情的暴露并增强我们的整体竞争优势。首先是我们服务网络的持续扩张。在2021年第三季度，我们增加了49,000个新的地点合作伙伴，其中约60%是用于高线城市的地点合作伙伴，40%用于低线城市。我们的扩张速度反映出，在中国的高线和低线城市和地区，增加移动设备充电服务渗透率仍有显著空间。截至第三季度末，我们的移动设备充电服务现已覆盖中国超过1,700个县和县级市，巩固了我们作为行业内最大、最全面的移动设备充电服务网络的地位。在POI类别方面，购物中心仍然是增长最快的POI类别之一，其次是餐厅。随着覆盖范围的增加，我们能够继续快速增长我们的用户基础。截至第三季度末，我们的累计注册用户达到2.73亿，这意味着与2021年第二季度末相比，新增了近1,800万注册用户。这表明，随着我们将运营扩展到新的POI，我们能够触达并将新用户转化为我们的用户基础。我们的直营模式继续是我们高线城市增长和KA覆盖的前沿。作为对外部因素对线下客流量影响的反应，自第四季度以来，我们放缓了业务发展人员的招聘步伐。相反，我们更专注于他们的培训程序，以便更好地为他们为线下市场的最终恢复做准备。我们还在调整他们的KPI指标，以更好地适应市场条件，并鼓励他们扩展到更具声誉的POI，这些POI的单点关闭率较低。这将帮助我们保护我们的资产免受我们在餐厅POI中看到的高于正常水平的关闭率的影响，并提高我们的充电宝和机柜的效率。这引出了我们的KA战略。我们致力于继续快速将我们的服务引入领先品牌和连锁店，以便我们能够高效地覆盖更多用户。在COVID期间，与单点小型品牌地点相比，KA通常受线下客流量下降的影响较小。我们为KA合作伙伴创建定制系统和营销解决方案的能力在行业内仍然是无与伦比的。这使我们在行业内拥有最佳的KA转化率，并作为与KA长期合作伙伴关系的基础。展望未来，KA扩张将是减轻COVID疫情对我们运营短期影响的关键战略，也将成为我们移动设备充电服务长期增长的支柱。在网络方面，我们继续在中国各地，主要在低线城市，获取新的网络合作伙伴。通过这样做，我们将能够更快地扩大我们的网络规模，覆盖更多地区，并加强我们的网络效应。我们在第三季度发起了一系列活动，以帮助我们获取高质量的合作伙伴，并帮助他们更快地扩大运营规模。这些活动将有效降低每个机柜的初始投资，使他们能够投资更多的机柜。同时，对于表现优异的网络合作伙伴，该活动提供更高的激励，以便他们能够更快地扩大运营规模。在第三季度，我们增加了超过150个网络合作伙伴。展望未来，这些活动将帮助我们与更多高质量的网络合作伙伴合作，释放他们更快扩大运营规模的能力，并最终帮助怪兽充电进一步巩固其在中国移动设备充电市场的头号地位。接下来是我们在运营方面的举措。我们不断在优化日常运营方面取得进展，以进一步扩大我们行业领先的效率。由于COVID的影响，我们BD的KPI指标被修订，要求他们更谨慎地使用前期入场费。相反，我们正在推动更广泛地采用收入分成模式。从长远来看，这将帮助我们调整费用结构，使我们更不容易受到影响我们收入的线下客流量波动的影响。我们还在第三季度推出了新的充电宝优化计划。这个新计划根据当地和历史趋势动态计算每个机柜中合适的充电宝数量。这些充电宝数量然后通过待办事项部分通过他们的工具提供给我们的BD。在我们的BD方面，他们被要求根据我们系统计算的理想数量调整充电宝数量。该计划的实施有几个好处。一是我们的用户更有可能找到一个有充电宝可供使用的机柜。同时，他们可以找到有可用归还插槽的机柜。这将大大改善用户体验，为增加重复购买和满意度铺平道路。此外，该计划将帮助我们将充电宝优化到最需要的地方，而不是每个机柜的标准数量。本质上，这将有助于提高充电宝效率，从而带来更高的收入和每个充电宝的订单。最后，这种提高的效率最终将转化为每个地点的更低资本支出和更低的折旧费用百分比。像充电宝优化计划这样的改进继续是提高我们运营效率的驱动力。现在，在增长轨迹和利润率方面，使我们与行业内任何同行区分开来的关键差异化因素之一是我们的卓越运营。而高效扩展我们运营能力的核心是我们的技术。怪兽充电庞大的物联网网络是我们数据洞察开发过程的前端。我们的网络遍布中国1,700个县，拥有超过82万个地点和580万个充电宝在流通。我们超过2.73亿的累计注册用户为这个等式增加了另一层复杂性。我们广泛的物联网网络每天收集超过4亿个数据点，涵盖所有统计数据、硬件状态、POI状态和其他数据点。这些点作为我们分析和优化的基础层。一旦数据生成，我们的数据分析层会自动重构和分析数据，转化为可操作的见解。我们首先将数据分为微观层面的见解，以便我们的地面团队能够更好地管理他们的POI，并扩展到为公司产生积极经济效益的新POI。在宏观层面，更高层次的趋势被计算并交付给数据分析层进行自动调整，以及交付给经理和合作伙伴，以便他们更好地理解潜在趋势。这种见解作为地下决策和运营战略的支柱，无论是为我们自己的团队还是为我们的合作伙伴。我们的专有工具作为平台，将我们的数据洞察交付给相关方，对我们来说，足够细化和相关以采取行动的数据洞察是关键。我们的目标是为我们的地下团队和经理提供可操作的见解，以进行数据驱动的决策。这样，我们的团队和外部合作伙伴可以更好地识别他们的行动对其绩效的影响。在第三季度，我们推出了更新版本的专有工具，具有更新的功能和界面。这次更新将帮助我们的内部BD和外部合作伙伴更清晰地浏览我们的系统功能，并利用新功能，如本地化热图，以更高效地扩展到为公司产生长期积极经济效益的地点。总体而言，通过将技术应用于日常运营管理，我们能够全面提高效率，使我们能够迅速成为移动设备充电服务行业的头号玩家。未来，我们继续看到我们的技术和数据驱动方法在帮助我们提取运营效率、战略应用和新举措机会方面的显著方式。在运营上，我们将继续利用我们的人工智能技术，通过考虑微观和宏观趋势，使我们能够扩展到中国各地的高质量POI。在战略上，我们的硬件和软件端到端能力将使我们能够创建最大的物联网网络，无论是在中国还是在全世界。最后，这些数据驱动的洞察将为我们提供中国消费趋势的见解，为我们探索怪兽充电平台内更多商业机会铺平道路。总体而言，中国持续的区域性COVID疫情带来的挑战在第三季度给我们的运营带来了挑战，并将继续影响第四季度。自7月以来的疫情在第三季度对我们的运营产生了负面影响。在第四季度，9月份福建和黑龙江两省更大规模的疫情给我们的第四季度运营带来了类似水平的挑战。例如，在中国10月的黄金周期间，平均同地点GMV同比下降约25%。本地化的旅行限制和跨城市级别的检测要求导致了下降。疫情导致的消费能力普遍减弱也在拖累第四季度。但我想强调，这些因素是短期的，因为这些结果主要是COVID疫情的结果。我们为利益相关者提供清晰价值主张的能力是我们长期成功的基础。这一点完全没有改变。我们在去年COVID最初爆发时面临了类似的挑战，并能够成为移动设备充电服务行业的头号玩家。我们相信，通过专注于帮助我们减少对COVID疫情暴露的关键战略，并利用我们在效率和网络效应方面的竞争优势，我们这次也能做到。我们将再次成为这次中国移动设备服务行业的明确领导者。谢谢。我现在将电话转交给我们的首席财务官Maria Xin，进行财务亮点介绍。
Maria Xin
谢谢，Mars。现在让我更详细地为您介绍财务业绩。2021年第三季度，收入为人民币9.3亿元，同比增长0.6%。移动设备充电业务收入为人民币8.954亿元，占本季度总收入的96.3%。同比持平主要是由于2021年第三季度COVID-19疫情的影响。充电宝销售收入同比增长14%至人民币2740万元，占本季度总收入的2.9%。增长主要归因于可用充电宝数量的增加以及充电宝客户和购买量的增长。其他收入同比增长47.5%至人民币720万元，占本季度总收入的0.8%。增长主要归因于用户广告效率的提升和新业务举措的推进。2021年第三季度，收入成本同比增长20.6%至人民币1.398亿元。收入成本的增加主要是由于运营规模的扩大，导致折旧和维护成本增加。2021年第三季度，毛利润同比下降2.3%至人民币7.902亿元。下降主要是由于收入成本的增加。2021年第三季度，运营费用为人民币8.725亿元，同比增长26.7%。剔除股权激励费用后，非GAAP运营费用为人民币8.661亿元，同比增长27.4%。2021年第三季度，研发费用为人民币2910万元，同比增长63.2%。增长主要是由于人员相关费用的增加。2021年第三季度，销售和营销费用为人民币8.14亿元，同比增长23.8%。增长主要是由于POI覆盖范围扩大导致向位置合作伙伴和网络合作伙伴支付的激励费用增加，以及人员相关费用的增加。2021年第三季度，一般及行政费用为人民币3200万元，同比增长68.2%。增长主要是由于人员相关费用的增加。2021年第三季度，运营亏损为人民币8230万元，而去年同期运营收入为人民币1.201亿元。运营亏损主要归因于中国地区COVID-19疫情的影响。2021年第三季度，净亏损为人民币7940万元，而去年同期净利润为人民币1.086亿元。剔除股权激励费用后的非GAAP净亏损为人民币7300万元，而去年同期非GAAP净利润为人民币1.202亿元。截至2021年9月30日，公司拥有现金及现金等价物、受限现金和短期投资共计人民币29亿元。2021年第三季度经营活动产生的现金流为负人民币9370万元。本年度第三季度资本支出为人民币1.083亿元。怪兽充电目前预计2021年第四季度将产生人民币8亿元至8.3亿元的收入。请注意，该预测反映了怪兽充电对行业及其运营的初步看法，可能会发生变化。COVID-19疫情给我们带来了短期的财务挑战，但我们相信通过优化运营和控制成本的努力将减轻其影响。我们将利用健康的现金状况继续加强竞争优势，扩大高质量位置合作伙伴的覆盖范围。一旦COVID-19疫情在中国得到完全控制，我们的竞争优势将使我们能够抓住中国移动设备充电服务行业的长期增长机遇。感谢您的聆听。我们现在准备回答您的问题。主持人？
Operator
[操作员指令] 我们的第一个问题来自花旗银行的Vicky Wei。您的线路已接通。
Vicky Wei
晚上好，管理层。感谢回答我的问题。我有一个小问题。管理层能否与我们分享更多关于COVID-19对第四季度影响的细节，特别是在每个充电宝GMV和其他用户习惯指标方面？谢谢。
Mars Cai
是的，我是Mars。感谢提问。当然，需要指出的是，中国偶发的COVID疫情在第四季度之前和期间一直影响着我们的运营。每当疫情爆发时，无论是疫情爆发地区还是其他地区，人流量都会普遍下降。例如，正如我刚才在分享中提到的，在江苏疫情爆发后的8月份，江苏、河南和湖南的GMV分别下降了40%、30%和30%。因此，这些疫情的影响是显著的，导致我们合作地点的人流量大幅下降，线下消费普遍减少。这些疫情爆发后通常会伴随非常严格的公共卫生管控措施，如旅行限制或检测要求，这进一步抑制了我们业务的恢复。虽然这种影响在历史上通常是短期的，但疫情爆发的持续频率仍然是一个挑战。在第四季度，9月份福建和黑龙江的大规模疫情给我们的第四季度运营带来了类似程度的挑战。因此，在中国10月黄金周假期期间，平均同地点GMV同比下降约25%。我认为需要指出的是，这些疫情不仅对我们产生了负面影响，也对所有依赖线下流量的行业如餐饮、酒店和娱乐业产生了影响。但我们非常有信心，从长远来看，这些对我们租赁运营的影响将会消退，我们预计整体线下人流量和正常的公共卫生管控将会恢复。在用户指标方面，我们继续保持[indiscernible]的健康增长。我们预计它将继续增长。由于这些疫情，每个充电宝的日均GMV下降了15%。下降的主要原因是疫情期间合作地点人流量减少导致的利用率降低。总体而言，我们相信线下人流量最终将在长期内恢复正常。希望这很快就会实现；我们的每个充电宝GMV也将恢复到历史水平。谢谢。
Operator
我们的下一个问题来自高盛银行的Sophie Li。您的线路已接通。
Sophie Li
您好，感谢管理层回答问题。我想知道管理层能否就本季度的竞争格局和收入分成趋势提供更多信息？以及公司未来（如下个季度和2022年）的利润率展望如何？
Maria Xin
好的。感谢您的提问。随着新冠疫情爆发，整体竞争水平一直在下降。考虑到这一点，我们拥有行业领先的规模和效率水平。我们相信在竞争减少的时期，我们的竞争优势将更加明显。我们将利用健康的现金储备，通过优化激励费用结构、扩大高质量地点合作伙伴的覆盖范围，以及通过我们的活动收购表现强劲的网络合作伙伴，继续加强我们的竞争优势。遗憾的是，我们无法为未来期间提供额外的利润率指引，但我们有信心，一旦中国的疫情得到控制，新的一站式服务出现，我们的运营和财务将能够恢复到正常水平，在此之前，我们优化运营和控制成本的努力将有助于限制暂时性影响。谢谢。
Operator
[接线员指示] 我们的下一个问题来自华兴资本分析师Charlie Chen。您的线路已接通。
Charlie Chen
谢谢。感谢管理层回答我的问题。我有一个关于POI数量的问题。您能否分享更多关于导致本季度充电宝数量下降的计划信息？另外，考虑到新冠疫情的影响，公司预计充电宝数量的扩张速度将如何？
Mars Cai
好的。感谢您的问题。我们在第三季度推出了新的充电宝优化程序。该程序根据地理位置和历史趋势动态计算每个机柜中合适的充电宝数量。一旦系统计算出理想的充电宝数量，就会通过专属工具的任务清单模块输出给我们的业务拓展人员。我们建议业务拓展人员根据系统计算的理想数量调整充电宝配置。该系统有助于提升用户体验并优化每个充电宝的使用率。对用户而言，最终结果是他们能更容易找到可供使用的充电宝，并找到更多有空位可供归还充电宝的机柜。这些优势将帮助我们改善用户体验，长期来看将推动更高的复购率和满意度。在运营方面，该程序将通过更精准匹配本地供需来提高充电宝效率。效率提升最终将转化为每个点位更低的资本支出和更低的折旧费用比例。关于您提到的扩张速度问题，我们在第三季度继续保持健康的覆盖扩张速度。我们的网络现已覆盖中国1,700个县市中的超过22万个点位。覆盖增长来自所有POI类型和层级，包括直营和网络合作伙伴模式。我们继续看到扩大覆盖的机会，特别是针对重点客户。我们还推出了一系列定制化活动，通过提供更具吸引力的经济条件和更低的资本支出来吸引更多优质网络合作伙伴，释放他们的增长潜力。但考虑到新冠疫情对高线城市的影响，我们已开始放缓直营模式下的业务拓展人员招聘。相反，我们正专注于提供额外培训，使他们能更高效地在现有点位扩大覆盖和服务。谢谢。
Charlie Chen
谢谢。
Operator
下一个问题来自高盛分析师Sophie Li。请提问。
Sophie Li
再次感谢管理层回答我的问题。考虑到新冠疫情可能成为长期挑战，能否分享公司计划采取哪些措施来应对未来的疫情爆发？
Mars Cai
是的，完全正确。谢谢。为了更好地在这些特殊时期应对挑战，我们实施了一系列关键举措，以减少因COVID导致的线下客流量波动对我们的影响。具体来说，我们在第三季度推出了四项关键举措。首先，是推出了针对吸引新的高质量网络合作伙伴的新网络合作伙伴活动。正如我之前分享的，这些活动将有效降低每个机柜的初始投资，使我们的网络合作伙伴能够投资更多机柜。同时，该活动为表现优异的网络合作伙伴提供额外激励，从而加快他们业务的扩展速度。到目前为止，这些活动的效果是积极的，我们在本季度成功增加了超过150个网络合作伙伴账户，这几乎占我们网络合作伙伴总数的四分之一，并持续释放他们网络合作伙伴的增长潜力。我们相信这些网络合作伙伴活动将继续获得动力，并通过轻资产模式帮助我们扩展网络。第二，是我们对费用和财务的控制。鉴于当前市场状况和周期性疫情爆发，我们实施了更严格的预算控制措施。我们继续优化业务发展和后端员工数量，以确保我们的效率水平持续提升。我们也放缓了整体招聘节奏。相反，我们专注于更好的培训和更好的技术建设，为市场最终复苏做好准备。第三，由于COVID的影响，我们业务发展的KPI指标已进行修订，要求他们更加谨慎行事。减少固定前期入场费的使用，增加可变激励费用的使用，对于降低销售和营销费用占收入的比例至关重要。展望未来，将固定销售和营销费用转变为可变费用，将在外部影响期间使我们的财务状况受益。第四也是最后一点，我们还推出了新的充电宝优化计划，正如我之前分享的，这样我们可以继续降低每个地点的有效资本支出金额，从而降低长期折旧占收入的比例。综合来看，这些举措将帮助我们在财务和运营上应对COVID疫情爆发的挑战，并形成额外的竞争优势层，类似于我们去年在COVID最初爆发时克服挑战的方式。我们非常有信心，我们将以更强大、更好的怪兽充电在竞争中走出这些疫情。非常感谢。
Sophie Li
谢谢。
Operator
[接线员说明] 目前没有更多问题，我们现在接近电话会议结束。我现在将电话转交给怪兽充电的首席财务官Maria Xin进行结束语。
Maria Xin
再次感谢各位今天参与我们的会议。如果您有任何进一步的问题，请随时与我们联系。感谢您一直以来的支持，我们期待在未来几个月内与您再次交流。谢谢。
Operator
感谢您参加今天的电话会议。本次演示到此结束。您现在可以断开连接。祝您有美好的一天。