Operator
感谢各位的耐心等待，欢迎参加亿航2022年第一季度财报电话会议。[接线员提示] 现在请将会议转交给钱女士。请开始。
Julia Qian
大家好。感谢各位参加我们今天关于公司2022年第一季度财务业绩的电话会议。财报新闻稿已在投资者关系网站及新闻通讯服务上发布。请注意，本次电话会议正在录音，音频回放将发布在公司投资者关系网站上。今天，亿航的管理团队，包括首席执行官胡华智先生、首席战略官徐先生、首席运营官方鑫先生以及首席财务官刘先生，将依次发表准备好的讲话。中文发言后将提供英文翻译。所有翻译仅为方便起见。如有任何差异，以管理层原始语言陈述为准。随后将进行问答环节。在继续之前，请注意今天的讨论将包含根据美国《1995年私人证券诉讼改革法案》安全港条款所作的前瞻性陈述。前瞻性陈述涉及固有风险和不确定性。因此，公司的实际业绩可能与今天表达的预期存在重大差异。有关这些及其他风险和不确定性的进一步信息包含在公司向美国证券交易委员会提交的公开文件中。除非适用法律要求，公司不承担更新任何前瞻性陈述的义务。另外请注意，除非另有说明，所有呈现的数字均以人民币计，且为2022年第一季度的数据。现在，请将电话转交给首席执行官胡华智先生。胡先生，请开始。
Huazhi Hu
以下是胡先生的发言翻译。谢谢Julia。大家好，感谢各位参加我们今天的业绩电话会议。自2022年第一季度以来，我们一直在面对并缓解由宏观经济、地缘政治、持续疫情及其相关防控措施带来的外部影响和不确定性。然而，越是逆境，保持稳定发展就越发重要。因此，我们更加注重强化自身，并在今年取得了良好开局，主要体现在适航认证、关键人才招聘和市场拓展三个方面。 首先，让我们深入了解我们的适航认证进程，这仍然是公司现阶段发展的首要任务。作为全球领先的致力于实现商业化的载人级自动驾驶飞行器设计、开发和制造商，我们无疑受到全球关注并面临期望，同时也面临监管机构最严格的标准和测试。这是创新行业先驱必然承受的压力，但也是我们持续挑战自我、实现突破的动力。 经过我们适航团队与中国民航局型号合格审定团队超过10个月的深入沟通与合作，中国民航局于今年2月正式采纳并发布了EH216-S自动驾驶飞行器型号合格审定的专用条件，这为我们的适航认证奠定了关键基石，也是这一创新行业发展中的开创性里程碑，与由飞行员操作的其他航空器的型号合格审定截然不同。 亿航产品在M&A、技术和运营模式方面的先进性和创新性，为数据链、复杂系统和软件的合规性与验证带来了新的挑战。然而，我们的技术团队和适航团队正在逐步应对挑战，并持续探索和完善我们的合规手段。我们的项目专用审定计划即将获得中国民航局的批准，届时我们将与中国民航局就审定项目的预期时间表、审定基础、符合性方法、审定后的验证计划等达成共识，以加速适航认证进程。 在生产方面，基于我们已获得的AS9100D和国际航空航天质量管理体系认证，我们也在遵循中国民航局的生产批准和监督程序，以获取型号合格证和生产许可证为目标，进一步完善和提高我们的质量、制造技术、生产和供应链体系。同时，我们已经生产了用于制造符合性检查的验证用自动驾驶飞行器。我们正努力克服国内疫情等制造方面的影响，并密切配合中国民航局尽快完成审定工作。 接下来，让我们谈谈人才引进。我们非常高兴首席运营官方鑫先生于2月加入我们。他负责管理公司的日常运营和业务发展。方先生在企业管理、技术产品和解决方案销售以及旅游、项目开发和运营方面拥有超过20年的经验，这将为公司带来新的驱动力。 最近，我们还迎来了新任生产副总裁张先生（姓名听不清）加入。他将领导我们的生产团队，将亿航的制造体系提升到更成熟、更优化、行业领先的水平。张先生在飞机和制造技术方面拥有超过20年的经验。值得注意的是，他曾是中国首款完全复合材料、符合CCAR23的通用航空器的制造技术负责人，也是符合CCAR25的最大型飞机（可能指大型飞机）的副总工程师。他还曾在通用电气全资子公司Unison Engine Components工作过。 我们将继续推进人才招聘和研发工作，同时始终保持坚定和持续的创新。 在市场拓展方面，除了继续在中国的发展外，今年迄今为止我们还在多个亚洲国家，包括日本、马来西亚、印度尼西亚和泰国，获得了总计210架载人级自动驾驶飞行器的预订单。这证明了我们产品强大的客户需求和全球视野，各地市场引入健康自动驾驶飞行器的计划以及与我们一起共同开发区域空中交通业务的计划进一步说明了这一点。我们预计这些预订单将在获得适航证书后逐步交付，为我们未来的增长奠定坚实基础。 现在，我将把电话会议交给首席战略官徐先生，带来更详细的业绩表现。谢谢。
Edward Xu
谢谢胡先生。大家好。今年第一季度，我们公司继续聚焦于城市空中交通平台运营商的战略目标，稳步向销售加运营一体化商业模式升级。亿航独特的自动驾驶飞行器技术和智能指挥控制系统，将为未来的空中交通管理提供底层技术支持。自动驾驶飞行器的分布式运营管理、数字化运营服务系统以及生态系统扩展，这些也是亿航的差异化优势和赋能我们致力于成为领先城市空中交通平台运营商的基本驱动力。基于我们在自动驾驶飞行器运营平台的定位，我们一直积极与上下游行业利益相关者合作，包括政府、监管机构、专业科研机构、航空零部件供应商、电信服务提供商、通用航空运营商、机场和道路基础设施运营商、房地产企业、大型商业集团，以及我们在旅游、交通、物流、应急救援、医疗和消防领域的客户和合作伙伴，共同探索和开发适合自动驾驶飞行器的城市空中交通生态系统，从而引领和推动安全、高效、可持续的智慧空中交通产业发展。例如，我们在其他亚洲国家最近的客户和合作伙伴，如泰国大型跨国集团正大集团，都在当地市场拥有丰富的资源和经验。这些强大的合作伙伴将在销售和运营层面刺激公司海外业务发展的扩张和增长。除了中国，亚洲是我们重要的战略市场之一。现在，让我把电话转交给我们的首席运营官方先生，请他介绍我们在业务方面的进展。方先生，请开始。谢谢。
Xin Fang
以下是方先生的发言翻译。谢谢，Edward。大家好。我加入亿航已经3个多月了。在此期间，公司运营良好且平稳，专注于其作为UEM平台运营商的战略目标，以及销售加运营一体化的商业模式。自今年第一季度以来，与大多数中国公司一样，由于中国新冠疫情反复和更严格的出行限制，我们一直面临着压力、挑战和不确定性。例如，我们原定与中国民航局、TC团队的线下沟通和现场检查会议不得不推迟，旅游相关业务也受到不利影响，因为我们在某些旅游景点的运营试飞受到限制。尽管如此，我们相信这些外部影响只是暂时的。凭借我们固有的核心技术优势、清晰的战略、多元化的产品线和解决方案、行业领先的适航认证的持续进展，以及我们坚实的制造基础下不断增长的市场需求和预订单，我们仍然对长期发展和增长充满信心。如前所述，自今年第一季度以来，我们在其他亚洲国家的市场扩张已初步取得积极进展。今年1月，我们从日本领先的空中出行数字平台公司和私人直升机包机服务提供商AirX获得了50架EHang 216系列的预订单。3月，我们与马来西亚领先的航空公司AEROTREE合作，获得了50架EHang 216系列和10架VT-30的预订单。4月，我们从印度尼西亚航空公司Prestige Aviation获得了100架EHang 216的预订单，并在印度尼西亚首都雅加达成功进行了飞行演示。上周，我们与泰国最大的企业集团之一C.P.集团建立了战略合作伙伴关系，双方计划在泰国成立合资企业，通过全面合作将亿航AAV引入泰国市场。同时，我们继续推进"100条空中出行航线计划"下的试运营，重点聚焦粤港澳大湾区。我们已与客户和合作伙伴（如通用航空公司和房地产公司）合作，在广州、贺州、深圳、肇庆、三亚、珠海、[听不清]等城市启动了9个AAV运营点。迄今为止，已在实际飞行环境和应用场景中进行了超过4,800次运营试飞。此外，我们的商业航线正处于持续开发、试飞、数据积累和验证的过程中，以确保充分验证飞行安全，并通过足够的飞行记录保证一致的质量。不仅如此，我们正在加速布局数字化低空生态系统。依托我们固有的软件平台优势，我们正在规划低空飞行服务和数字化航空管理，为智慧城市创造各种空中运营场景，如空中观光、空中交通、空中媒体等。此外，我们正在积极开发和建设我们的在线预订平台系统，即我们的操作系统。在线航班预订的核心系统架构和数据库建设，以及航班调度、飞机调度、任务管理等功能已初具雏形。初步的航班调度和操作系统已开发完成并正在运行，预计将于今年第三季度投入延迟运营。总体而言，所有AAV相关运营已提前准备就绪，以确保公司在获得相关监管认证后能够快速启动商业运营服务。通过亿航与城市空中出行行业各方的共同努力，包括政府、监管机构、客户和合作伙伴，我们期望在不久的将来实现我们的使命：让每个人都能享受安全、无忧且环保的空中出行体验。现在我将电话转交给我们的首席财务官Richard Liu，请他介绍财务业绩。Richard，请开始。谢谢。
Richard Liu
谢谢，辛总，大家好。在详细介绍之前，请注意，除非另有说明，所有数据均以人民币为单位，且为2022年第一季度数据。所有百分比变化均为环比变化，除非另有说明。详细分析包含在我们的财报新闻稿中，该新闻稿可在我们的投资者关系网站上查阅。我现在将在此重点介绍一些关键要点。2022年第一季度，我们继续执行我们的战略，致力于成为城市空中交通平台运营商。此外，我们持续专注于与中国民航局（CAAC）推进EH216型号合格审定流程，并进一步发展'百条空中交通航线倡议'，在中国选定地点增加运营试飞。通过这些协同努力，我们对公司业务增长的长期前景保持信心和乐观态度。因此，2022年第一季度，总收入为580万元人民币，而2021年第四季度为870万元人民币。第一季度EH216系列AAV交付量为3架，而第四季度为4架。然而，值得注意的是，近期我们看到来自中国和海外的客户兴趣日益增长。例如，自年初以来，我们已在日本、马来西亚和印度尼西亚获得了高达210架AAV的预订单，这展示了我们产品在国际上的强劲需求和巨大潜力。这些预订单预计将在未来几年内交付。与生产新能源汽车产品（如电动汽车）的其他公司相比，我们的整体毛利率继续保持在高位。第一季度毛利率为62.5%，较去年第四季度的60.1%上升了2.4个百分点，主要原因是收入结构的变化。第一季度，我们的调整后运营费用（即不包括股份薪酬费用的运营费用）环比下降49.1%，从去年第四季度的9040万元人民币降至4610万元人民币。与新冠疫情影响相关的应收账款计提有所减少。此外，研发材料支出低于去年第四季度，因为它们通常随着不同项目在不同期间开发进度的变化而波动。因此，第一季度，我们的调整后运营亏损为4170万元人民币，调整后净亏损为4090万元人民币，分别较去年第四季度的8380万元人民币和8220万元人民币改善了约50%。关于我们的资产负债表，截至第一季度末，我们拥有2.369亿元人民币的现金、现金等价物、受限现金和短期投资。我们将继续努力有效管理我们的运营支出。我们的准备发言到此结束。现在开始问答环节。主持人，请继续。
Operator
谢谢。[接线员指示] 我们的第一个问题来自摩根士丹利的Tim Hsiao。请继续。
Tim Hsiao
您好。感谢回答我的问题。我有几个简短的问题。第一个问题，在演示中简要提到了你们与正大集团上周宣布的合作。我想了解更多关于我们正在寻找的业务机会细节、商业模式将如何运作，以及在接下来的几个季度中我们应该期待什么样的贡献？第二个问题是关于生产中断，因为我认为很多供应链都受到了疫情封锁的影响，你们在生产、零部件采购、型号合格证支付以及所有运营相关事项方面是否遇到了任何问题？我们是否看到在获得固定证书方面存在进一步延迟的风险？这是我的第二个问题。最后一个问题是关于我们的新模块。能否请您分享更多关于VT-30的运营更新，我们计划何时获得这个新模块的证书？以上就是我的三个问题。谢谢。
Xin Fang
您好，Tim。感谢您的问题。我是方欣，我将回答您的问题。上周，我们非常高兴地宣布与泰国正大集团达成战略合作伙伴关系，我们计划成立合资企业来启动我们的合作。这反映了两家公司对彼此的高度认可以及深入合作的意愿。这将为未来在泰国的AAV销售和城市空中交通业务奠定良好基础，我们期待启动我们的合作。正如我们所知，正大集团不仅是泰国最大的企业集团之一，还在21个国家和地区有投资。该集团由8条业务线和14个业务集团组成，涵盖农业、工业和食品、零售和分销、媒体和电信、电子商务和数字、房地产开发、自动化和工业产品以及制药等多个领域。我们在正大集团的业务领域中看到了许多AAV的潜在应用场景，如旅游、物流、医疗保健、救灾、农业等。双方计划在AAV产品销售和营销、监管合规、业务发展和基础设施部署、人才培养等方面进行长期全面的合作，利用各自的专业知识和资源，为未来的UAM运营做准备，并将安全、自主和可持续的空中交通技术和解决方案引入泰国及更多市场。这是我对Tim第一个问题的回答。谢谢。 关于您第二个问题中提到的近期新冠疫情，正如之前提到的，自今年第一季度以来，与大多数中国公司一样，由于中国新冠疫情反弹和更严格的旅行限制，我们一直面临着压力、挑战和不确定性。在生产方面，到目前为止，疫情对我们的供应链没有产生重大影响，因为我们的供应商大多位于华南的广东地区。由于全球形势的变化，我们看到一些原材料价格上涨。因此，我们提前做了一些准备，储备了一些关键零部件和材料。在型号认证方面，由于我们与民航局TC团队的线下沟通和现场检查会议无法正常进行，认证过程受到影响并有所放缓。尽管如此，我们一直在尽力减少疫情对制造商的影响，包括最近的国内疫情，并与民航局密切合作，尽快完成认证工作。从销售交付和运营的角度来看，我们的旅游相关业务也受到了影响，因为我们在一些旅游景点的试运营航班受到了限制。关于今年的收入，由于我们面临许多挑战和不确定性，我们正在密切关注市场状况的发展和认证进展。我们正在相应调整策略以适应变化。但我们对长期前景仍然充满信心。这是我对您第二个问题的回答。谢谢。 关于您的第三个问题，在现阶段，我们的适航认证工作主要集中在EHang 216S产品上。对于VT-30产品，我们一直坚持安全第一的原则。在该产品的设计、研发和测试过程中，我们不需要急于求成。我们一直在建立这个适航体系。我们从大量的飞机部件测试开始，以确保飞机的整体安全，然后进行了大量的飞行测试。这是我对您第三个问题的回答。谢谢。
Operator
下一个问题来自天风证券的卢德。请提问。
De Lu
您好。谢谢。感谢回答我的问题。我也有两个问题。我的第一个问题是关于研发和产品开发部门的员工情况。我看到我们大约有50%的人员增长，主要集中在研发方面。能否大致介绍一下189名研发人员增加的具体分布情况？比如，有多少比例的人员在从事AAV及其新模型等方面的工作？考虑到研发员工的大幅增加，这些新招聘的员工主要在哪些领域工作？我的第二个问题是关于亿航与C.P.集团的战略合作伙伴关系。我们看到亿航正在积极与东南亚各国公司建立关键合作伙伴关系。我们是否会在全球其他地区看到类似的战略？最重要的是，在中国是否也会看到类似的战略合作伙伴关系？非常感谢。
Richard Liu
谢谢德的问题。我是刘剑。我来回答你的第一个问题，关于市场战略的第二个问题希望其他人可以回答。我理解你提到的员工数量来自我们2021年的20-F文件。随着我们持续增强研发能力（这是我们的核心竞争优势），我们的研发团队规模一直在稳步增长。基本上，我们研发团队的分布遵循我们的研发战略，即建立一个跨不同技术协同功能领域的集成技术平台，为开发不同产品创造协同效应奠定基础。总体而言，我们的研发团队大约40%从事硬件开发，30%从事软件开发，其余分布在认证测试等其他主要领域。我们研发团队的核心成员自公司早期以来一直保持稳定。他们在AAV和AAV技术方面积累了丰富且领先的经验和见解。你提到的2021年的大幅增长，主要均匀分布在认证测试领域，因为2021年是我们认证流程的重要一年。希望这回答了你的问题。谢谢。
Edward Xu
大家好，我是首席战略官Edward。那么，我来回答您的第二个问题。关于我们建立全球战略合作伙伴关系，基本上，正如我们之前提到的，我们定位自己为城市空中交通（UAM）平台运营商。我们理解UAM产业是一个完整的生态系统。因此，我们正在努力构建这个完整的生态系统，这意味着它不仅涉及监管机构，还包括不同的合作伙伴，我们正在与房地产运营商、游乐园运营商和传统航空运营商等进行合作。正如您所见，这次我们刚刚与泰国正大集团建立了非常好的合作伙伴关系，该集团在泰国享有很高声誉且实力雄厚。同样地，我们也在寻求与不同国家和市场建立各种合作伙伴关系。但正如您所知，我们的重点首先在中国，这意味着在中国，我们实际上已经与众多知名公司建立了广泛的合作伙伴关系，包括绿地集团、香港和深圳高速公路以及广州基础设施通信集团等。我们在中国拥有相当数量的坚实合作伙伴。在海外市场，正如我们之前提到的，我们专注于亚洲市场，包括日本、韩国和东南亚国家，如泰国、马来西亚和印度尼西亚等。实际上，我们看到这些市场表现出浓厚的兴趣。此外，我们也在与一些欧洲和美国市场的合作伙伴合作，这意味着您可以看到我们与这些合作伙伴保持着良好的关系。因此，希望您在未来能看到更多的合作伙伴关系。谢谢。
De Lu
谢谢。非常感谢。
Operator
目前没有更多问题了。现在我将把电话交还给钱女士进行结束语。
Richard Liu
谢谢主持人。我是Richard Liu。感谢大家参加今天的电话会议以及对我们的大力支持。我们感谢您的关注，并期待在下个季度再次向您汇报我们的进展。谢谢。
Operator
今天的会议到此结束。感谢您的参与。您现在可以断开连接了。