Operator
女士们、先生们，感谢各位的耐心等待，欢迎参加优信截至2020年12月31日季度的财报电话会议。目前所有参会者均处于只听模式。管理层发言结束后将进行问答环节。今天的电话会议正在录音。如有异议，您现在可以断开连接。现在我将电话转交给今天会议的主持人Eric Yuan。请开始。
Eric Yuan
谢谢主持人。大家好，欢迎参加优信截至2020年12月季度的财报电话会议。今天参加会议的有创始人兼首席执行官D.K.，以及我们的首席财务官曾振。D.K.将回顾业务运营和公司亮点，随后曾振将讨论财务业绩和指引。他们两人都将在问答环节回答各位的问题。在开始之前，我想提醒大家，本次电话会议可能包含根据美国《1995年私人证券诉讼改革法案》安全港条款所作的前瞻性陈述。这些陈述基于管理层当前对未来事件的认知和假设，涉及已知或未知的风险和不确定性，可能导致实际结果与前瞻性陈述存在重大差异。优信不承担更新任何前瞻性陈述的义务，除非适用法律要求。有关潜在风险和不确定性的更多信息，请参阅我们向美国证券交易委员会提交的文件。现在，我将电话转交给我们的首席执行官D.K.。请开始。
Kun Dai
谢谢Eric。大家好。感谢各位今天参加我们的财报电话会议。我们很高兴地报告，在截至2020年12月31日的季度中，我们已经完成了向纯库存模式的战略转型。12月份的大部分在线新车交易都是通过我们自有库存销售的。这一成功的转型反映了我们致力于通过在线产品和服务更好地服务客户的持续努力。作为全国性的在线二手车经销商，我们拥有自有库存。我们现在对整个服务和供应链拥有更强的控制和管理能力——从二手车库存的选择和质量，到买家的在线购车咨询、客户服务，以及我们全国范围内的自有配送和售后服务。为了增强我们提供高质量、高性价比二手车的能力，我们正在建设自己的检测和整备中心（IRC），在那里我们可以将精选库存车辆恢复到接近全新的状态。我们在西安的第一个IRC自2021年3月起已投入运营。通过我们不断扩大的IRC网络，我们可以实现内部整备，从而更好地控制质量和一致性，确保销售的二手车符合我们自己的卓越质量标准。我们还能更好地服务每个IRC所在地的市场。此外，随着我们产品和服务产品的持续改进，我们一直在密切监测我们的净推荐值（NPS）。我们看到在报告季度中，我们的NPS已上升至42，而截至2020年9月30日的季度为30，截至2020年6月30日的季度仅为10。NPS的显著提升是客户对我们价值主张的认可，即我们正在提供更高质量、更高性价比的二手车和业界一流的在线汽车服务。这也让我们更有信心，我们的发展战略是正确的，并且我们的在线业务正朝着正确的方向前进。不断增长的NPS分数也强化了我们的[听不清]推荐策略，将为未来的发展奠定基础，并带来坚实且可持续的长期增长，巩固我们在中国的品牌和市场地位。中国二手车市场具有巨大的增长潜力，中国政府持续为行业推出优惠政策。二手车销售的增值税已于2020年5月从2%降至0.5%。国务院办公厅最近要求各地区取消对二手车跨区域交易和过户的限制。政府还发布了二手车文件数字化的蓝图。登记和其他文件将完全数字化，以便在线传输和识别。这将简化文件流程，降低过户成本，并提高跨区域二手车交易的效率。数字文件将于6月在试点地区测试，9月扩展到主要城市，并在明年上半年在全国范围内推广。作为中国领先的在线二手车经销商，优信相信这些政策将在长期内为二手车业务创造一个更高效、更可持续的环境。我们将密切关注政府政策，提高车辆质量，并将服务发展到更高水平，为中国二手车行业的交易做出贡献。上周，我们与京东达成了战略合作伙伴关系，通过京东平台推出了我们自营的二手车交易在线商店。此次合作将为客户提供一站式的在线二手车购买解决方案，包括二手车检测、购买保险和售后服务，并计划在二手车业务中联合开发数据管理技术、检测标准和整合供应链。我们致力于利用大数据和互联网技术赋能二手车行业，以提高行业标准和服务水平。我们相信与京东的合作将为我们的客户提供比目前市场上现有体验更高质量、更可靠的二手车购买体验。因此，我们对本季度取得的进展感到非常满意。我们也受到两家知名亚洲基金对我们成功转型的认可所鼓舞，我们已经签署了一份具有约束力的投资意向书，潜在投资额高达3亿美元。这些投资者对中国二手车市场的潜力表达了强烈的信心。他们认可优信领先的市场地位、强大的品牌影响力以及为客户提供高质量汽车和服务的能力。我们很高兴他们也认同优信商业模式、增长和执行计划的风险因素。目前融资进展顺利。我们将与这些投资者密切合作，共同改造中国二手车行业，为我们的客户创造长期价值。接下来，我想把电话交给我们的首席财务官，让他带大家了解财务业绩。曾总，请。
Zhen Zeng
谢谢D.K。大家好，感谢今天参加我们的电话会议。我将为大家介绍截至2020年12月31日的季度财务业绩。本季度我们的在线二手车交易量为2,307辆，大部分来自我们自有库存销售。由于我们已转向纯库存模式，我们的收入确认以及成本和费用结构更符合行业同行。我们相信这将有助于理解我们的业务和财务状况。此外，由于我们在2020年7月已清偿大部分剩余负债，从本季度起，停止贷款促成业务对运营费用的影响已降至最低。因此，我们的财务表现将更好地反映核心业务。 本季度，我们通过严格的成本管理提高了整体潜在运营效率。我们的目标是以最有效的成本水平发展业务。我们相信，持续的成本节约措施将在未来几个季度产生积极效果并改善财务状况。 现在让我详细介绍截至2020年12月31日的季度财务细节，这是我们2021财年的第三季度。除非另有说明，所有数字均以人民币计。总收入为3.23亿元人民币。由于转型为纯库存模式，这部分收入按总额法确认。我们第二季度总收入为3.03亿元人民币，大部分收入来自车辆销售。 毛利率为2.9%，而上一季度为负22.4%，去年同期为59.2%。由于采用纯库存模式，收入确认和成本构成与2019年同期及上一季度有显著差异。然而，我们相信这更符合行业同行的可比性。随着转型完成，我们预计毛利率将在未来几个季度逐步上升。 总运营费用为1.88亿元人民币，而上一季度为3.18亿元人民币，去年同期为8.62亿元人民币。总运营费用下降主要得益于我们持续的成本和费用削减措施，以及与历史促成贷款相关的负债减少。 关于成本和费用，我们还通过各种成本管理提高了整体运营效率。作为我们战略的一部分，我们的目标是以最有效的水平发展业务。营销费用同比下降约50%，车辆费用和专业费用较2019年同期下降72%。 由于采用纯库存模式，从事车辆采购、检验、售后服务的员工的大部分薪酬福利已重新分类为销售和营销费用，而此前这些项目被归类为收入成本。因此，总体而言，本季度总运营费用中的劳动力费用可能与之前季度不可比。总体而言，不包括遣散费的劳动力成本同比下降63%，环比下降9%。 展望未来，我们相信持续的平均成本和费用节约将在长期内产生积极效果并改善财务状况。 非GAAP调整后持续经营亏损（不包括股权激励影响）在截至2020年12月31日的三个月为1.62亿元人民币，而上一季度为1.78亿元人民币，去年同期为5.77亿元人民币。净亏损在截至2020年12月31日的三个月为1.73亿元人民币，而上一季度为2.59亿元人民币，去年同期为9.67亿元人民币。 关于我们的现金状况。截至2020年12月31日，我们拥有现金及现金等价物2.88亿元人民币，而截至2020年9月30日为2.19亿元人民币。假设潜在的最高3亿美元投资完成，我们的现金状况将显著改善。我们相信这将有助于消除对持续经营的担忧。这项投资取决于公司履行融资协议中的条款。 以上就是我们截至2020年12月31日的三个月业绩总结。接下来是我们的指引。 截至2021年3月31日的季度由于春节假期，是中国二手车市场的传统淡季。随着采用纯库存模式，我们预计截至2021年3月31日的三个月总收入将在1.19亿元人民币至2亿元人民币之间，同时继续专注于成本和费用管理。毛利率预计将上升至约5%，非GAAP调整后持续经营亏损预计将低于1.1亿元人民币。 该预测反映了我们对市场和运营状况的当前初步看法，这些情况可能会发生变化。 我们的准备发言到此结束。谢谢。
Operator
谢谢。[操作员说明] 我们的第一个问题来自[Indiscernible] Capital。您的线路已接通。请提问。
Unidentified Analyst
大家好。感谢回答我的问题。我们很高兴看到你们正在进行的工作和战略转型。能否详细介绍一下你们西安的IRC（检测整备中心）的情况？谢谢。
Kun Dai
[外语] 感谢您的提问。关于西安IRC，我们从2020年12月开始选址建设，并于今年3月投入运营。该IRC占地面积约24,000平方米，包括官方仓储区和整备区。一旦建成，IRC可容纳超过1,000辆[Indiscernible]车辆，使其成为西北地区单一品牌下最大的二手车旗舰店。目前我们已在展厅存放了数百辆车辆。IRC计划于今年5月正式开业。今年IRC代表了我们作为全国性在线二手车经销商业务发展的重大突破，使我们能够对整个服务和供应链拥有更强的控制力，为客户提供高质量、高性价比的二手车以及全方位的解决方案。[外语] 在检测方面，我们的团队在中国约40个城市开展这项工作，最终只有约20%的车辆被纳入我们的内部库存。因此，我们库存中的每一辆车都必须在检测过程中通过300多项测试。通过利用我们的专业检测设备和广泛的检测专业知识，我们有效帮助客户选择质量优良的车辆。同时，我们还应用自主研发的技术对车辆进行整备，在上市前进一步提升其质量。与此同时，我们的西安IRC具备仓储、检测、整备和车辆展示等多种功能。它还提供车辆登记服务，为客户提供一站式购车体验。当地客户可以亲自到我们的IRC查看车辆。他们也可以现场提车，而无需等待配送。总体而言，西安IRC的发展符合我们之前的预期，我们相信一旦正式启动，它将对中国西北地区二手车市场的发展做出积极贡献。谢谢。
Operator
谢谢。女士们、先生们，今天的会议到此结束，感谢各位的参与。现在可以全部断开连接。