Operator
欢迎各位女士们、先生们，感谢您的耐心等待。您已加入迅雷2023年第二季度财报电话会议。目前所有参会者均处于只听模式。请注意，今天的会议正在录音。现在我将电话会议转交给主持人，投资者关系经理唐璐涵女士。
Luhan Tang
谢谢大家，早上好，感谢各位参加迅雷2023年第二季度财报电话会议。今天与我一同参加电话会议的有首席财务官Eric Zhou以及财务副总裁[听不清]。我们的财报新闻稿已发布在投资者关系网站上，旨在补充今天电话会议中的准备发言。今天的议程安排如下：首先，我将代表董事长兼首席执行官李金波先生宣读准备好的开场白，重点介绍我们第二季度的运营情况。然后，我们的首席财务官Eric Zhou先生将详细介绍财务业绩，并以2023年第三季度的收入指引作为总结。管理层发言结束后，我们将在问答环节欢迎各位提问。今天的电话会议已录音，您可以在我们的投资者关系网站ir.xunlei.com上重听。在开始之前，我想借此机会提醒各位，今天的讨论将包含根据美国《1995年私人证券诉讼改革法案》安全港条款做出的某些前瞻性陈述。这些陈述基于管理层当前的预期和当前市场状况，但受到难以预测的风险和不确定性的影响，可能导致实际结果与完整陈述中的内容存在重大差异。请参阅我们向美国证券交易委员会提交的文件，了解可能影响我们业绩的风险因素的更详细描述。除非适用法律要求，迅雷没有义务更新任何前瞻性陈述。在本次电话会议中，我们将同时使用GAAP和非GAAP财务指标。非GAAP指标与可比GAAP指标的调节表可在我们的财报新闻稿中找到。请注意，除非另有说明，所有数字均以美元计。以下是迅雷有限公司董事长兼首席执行官李金波先生的准备发言。
Jinbo Li
各位早上好，欢迎参加我们2023年第二季度财报电话会议，非常感谢大家持续的支持。尽管国内自动化业务面临挑战，我们仍实现了强劲的第二季度业绩，总收入达1.043亿美元，同比增长33.3%，净利润为500万美元。我们的营收增长在三大基础业务板块之间保持良好平衡，展现了在不断变化环境中的运营韧性。我们还实现了毛利润同比增长35.9%，并提升了毛利率。这证明了我们致力于利用规模经济优势和加强运营管理的努力。现在我想对三个业务板块的表现进行详细说明。2023年第二季度，我们的订阅业务创造了2970万美元收入，同比增长17%。在此期间，我们观察到付费用户中高级订阅者转化率持续上升趋势，从去年第二季度的35.1%上升至本季度的59.2%。此外，与2022年同期相比，每用户平均收入从人民币37.8元增至人民币42.9元。我很高兴我们专注于为订阅业务提供便捷、安全和快速访问的不懈努力取得了令人鼓舞的成果。除此之外，通过团队开展的参与性举措，我们获得了对用户需求的额外宝贵理解，并相应提高了留存率。我预计随着我们不断探索和测试新想法并对现有产品进行创新，增长势头将持续下去。尽管竞争激烈，我们的云计算业务有效利用其在共享云技术方面的竞争优势，为客户提供可靠、可扩展且具有成本效益的服务。因此，我们在2023年第二季度实现了8.2%的同比增长，创造了3070万美元收入。第二季度云计算硬件OEC销售增长是推动这一增长的主要因素，因为这款新一代智能设备在类似条件下表现优于早期版本，并为用户带来更高回报。我们打算在追求可持续业务发展的同时，继续整合我们的技术和产品特性。作为我们增长的关键驱动力，直播和其他互联网增值服务贡献了显著79.1%的收入增长，达到4390万美元。然而，在2023年第二季度，我们国内音频直播业务面临不断变化的行业环境带来的挑战，并主动缩减了其运营规模。我们打算在今年下半年进一步缩减国内直播服务规模。我们预计该业务线的缩减将显著降低未来几个季度的收入。而我们的订阅和云计算业务将保持不受影响。我们打算重新分配资源并探索新机会，以抵消业务调整的影响。总结我的发言。迅雷致力于推进核心技术创新，为客户和用户提供一流的产品和服务。我们将继续发挥自身优势，保持产品竞争优势，并扩展价值链，同时利用多年的管理经验和技术专长推动未来增长。凭借强劲的财务状况和经过验证的运营业绩记录，我们坚信迅雷将从当前的努力中脱颖而出，成为一家更加专注的公司。我们定位为寻求长期增长机会并创造可持续的股东价值。接下来，我将把电话交给Eric。Eric将详细介绍我们的财务业绩，并提供2023年第三季度的收入指引。
Eric Zhou
谢谢，金波（音）。大家好，再次感谢各位参加迅雷2023年第二季度财报电话会议。我将详细介绍我们的财务业绩，并以2023年第三季度的收入指引作为总结。2023年第二季度，总收入为1.043亿美元，同比增长33.3%。收入增长主要归因于我们直播、订阅和云计算业务表现的提升。云计算收入达到3070万美元，较去年第二季度增长8.2%。云计算收入的增长主要得益于本季度云计算硬件设备销售的增加。订阅收入为2970万美元，同比增长17%。这一增长归因于与去年同期相比，每用户平均收入（ARPU）的提高以及订阅用户数量的增加。截至2023年6月30日，我们共有472万订阅用户，高于2022年6月30日的446万。仅在2023年第二季度，每位订阅用户贡献的平均收入为4290万人民币，显著高于去年同期的3780万人民币。每用户平均收入的提高主要源于更多用户选择了高级会员服务。云流媒体及其他互联网增值服务（IVAS）收入为4390万美元，同比增长79.1%。云流媒体及其他IVAS收入的增长主要由直播服务需求的提升所驱动。正如我们在新闻稿中提到的，我们在第二季度开始缩减国内音频直播业务的规模，因此，我们预计该板块收入在第三季度将出现显著的环比下降。为了减轻这对总收入的影响，我们将努力加强现有产品线并探索新的机遇。收入成本为5810万美元，占总收入的55.7%，而2022年同期为4430万美元，占总收入的56.6%。成本增加主要源于直播、订阅和云计算服务及产品销售的增长。包含在收入成本中的带宽成本为2890万美元，占总收入的27.7%，而2022年同期为2550万美元，占总收入的32.6%。带宽成本的增加主要受云计算服务需求增长的推动。其余收入成本主要包括与直播业务收入分成、支付手续费以及云计算硬件设备相关的成本。2023年第二季度的毛利润达到4590万美元，较2022年同期大幅增长35.9%。此外，2023年第二季度的毛利率为44%，较去年的43.1%略有改善。毛利润的增长主要归功于直播和订阅业务毛利的增加。2023年第二季度的研发费用为1720万美元，占总收入的16.5%，而2022年同期为1600万美元，占总收入的20.4%。增加主要源于本季度较高的人力成本。2023年第二季度的销售与营销费用为1540万美元，占总收入的14.7%，而2022年同期为500万美元，占总收入的6.4%。增加主要由于持续的用户获取努力导致营销活动更加频繁。2023年第二季度的行政管理费用为1240万美元，占总收入的11.9%，而2022年同期为1200万美元，占总收入的15.4%。增加主要源于迅雷总部大楼折旧的增加，因为我们已于2022年12月完成建设并迁入新总部。运营收入为90万美元，而2022年同期为70万美元。其他收入为470万美元，而2022年同期为700万美元。其他收入的减少主要由于与2022年同期相比，账龄超过三年且支付概率较低的某些应付款项的转回减少。净利润为500万美元（音），而2022年同期为600万美元。非公认会计准则净利润在2023年第二季度为840万美元，而2022年同期为980万美元。净利润和非公认会计准则净利润的下降主要归因于上述其他收入的减少。2023年第二季度摊薄后每ADS收益约为0.08美元，而2022年同期为0.09美元。截至2023年6月30日，公司持有现金、现金等价物及短期投资2.585亿美元，而截至2023年3月31日为2.583亿美元。现金、现金等价物及短期投资的增加主要源于本季度正的净现金流入，部分被银行贷款偿还、股票回购支出以及人民币兑美元贬值所抵消。2023年6月，迅雷宣布其董事会授权在未来12个月内回购价值不超过2000万美元的股票。截至2023年6月30日，公司已根据新的股票回购计划花费约100万美元进行股票回购。接下来是我们的收入指引。对于2023年第三季度，迅雷预计总收入将在7900万美元至8400万美元之间，区间中点代表环比下降约21.9%。下降主要由于国内直播业务持续缩减规模的影响，而订阅和云计算业务的运营未受影响。此估计代表管理层截至本新闻稿发布之日的初步看法，可能发生变化，且任何变化都可能是重大的。现在，我们结束本次电话会议的预备发言。主持人，我们准备好回答问题了。
Operator
谢谢。[操作员指示] 我们的第一个问题来自零售投资者Jack Lu。请开始提问。
Unidentified Participant
[外语] [翻译] 谢谢提问。来电者表示他看到公司正在缩减国内音频直播业务，他想知道国内音频直播业务收入占总收入的百分比。他还想了解这对未来整体收入的预期影响，以及迅雷是否计划在未来继续缩减业务。
Eric Zhou
在第二季度，我们开始缩减毛利率相对较低的国内音频直播业务。该业务在今年上半年约占公司总收入的12.4%。展望未来，我们将继续评估直播和IVAS业务，并可能继续缩减国内直播业务以改善运营。我们预计第三季度总收入将较第二季度下降约21.9%。需要说明的是，我们的订阅和云计算业务仍保持未受影响。谢谢。
Unidentified Participant
[外语]
Operator
谢谢。目前没有更多问题了。现在我将电话交还给Eric Zhou进行结束语。
Eric Zhou
再次感谢大家的时间和参与。如果您有任何问题，请访问我们的网站ir.xunlei.com，或发送电子邮件至我们的投资者关系部门。祝您有美好的一天。操作员，我们结束今天的电话会议。谢谢。
Operator
今天的电话会议到此结束。感谢您的参与。您现在可以断开连接。发言人请稍候。