Operator
各位女士、先生，下午好。欢迎参加中华电信2024年第一季度营运业绩电话会议。在演示期间，所有线路将处于只听模式。简报结束后，将在问答环节提供提交问题的指引。请注意，本次电话会议现正通过互联网进行直播。会议结束后一小时内将提供网络直播回放。请访问中华电信投资者关系网站 www.cht.com.tw/ir 的投资者关系日历部分。现在，我将会议转交给投资者关系助理副总裁蔡女士。谢谢。蔡女士，请开始。
Angela Tsai
谢谢。我是中华电信财务部助理副总裁蔡安琪。欢迎参加我们2024年第一季度业绩电话会议。今天参加会议的有我们的董事长郭水义先生；总经理林昭阳先生；以及我们的财务长陈宇绅先生。在今天的电话会议中，管理层将首先提供董事长致辞和我们第一季度的业务概览，接着讨论我们的部门表现和财务业绩。之后，我们将进入电话会议的问答环节。请参阅第2页幻灯片中关于前瞻性声明的免责声明和注意事项。现在我将会议转交给董事长。郭董事长，请开始。
Harrison Kuo
感谢Angela，大家好。欢迎参加我们2024年第一季度业绩电话会议。在第一季度，我们自豪地宣布成功扩大了在台湾电信市场的领先地位。在稳健的三家运营商竞争格局中，我们在台湾移动市场的收入份额持续稳步增长，从40.3%上升至40.4%，环比增长；用户份额也从37.6%增至37.7%，在市场整合于去年第三季度完成后继续保持增长态势。我们的财务表现也印证了业务成功。第一季度总收入创下自2017年以来同期新高。税前利润也达到自2016年以来同期最高纪录，这是在剔除去年第一季度确认的ST-2卫星政府补偿一次性项目的基础上。为巩固我们的领导地位和长期增长，我们一直在建立AI基础设施以提升运营效率，并把握AI大趋势中的机遇。我们的AI驱动网络解决方案已成功用于预测网络性能下降和优化能耗，从而提升网络效率并助力成本降低。此外，生成式AI是我们利用的另一项技术，用于故障排除以提升服务质量、响应时间和运营成本效益，特别是在网络维护和客户服务方面。为把握AI探索机遇，我们积极在云、边缘和终端部署计算能力，将计算资源更贴近客户，旨在接入AI应用。我们还计划建立AI数据中心并开发GPU即服务，赋能各行业完成AI转型。为实现这一目标，我们将与本地及全球ICT合作伙伴携手建立面向未来的AI生态系统。另一项增值部署在于内容投资的扩展。除了网络和平台优势，我们持续投资优质内容以赢得用户，从而形成了台湾最大的视频平台。我们很高兴地宣布，近期我们已获得2024年巴黎夏季奥运会的独家转播权，相信这将显著丰富我们的内容——在即将到来的季度扩充我们的内容组合。此外，继去年12月宣布后，我们在第一季度正式成立了中华数字文创资本（CDCCC），以扩大对视频内容和知识产权管理的投资。今年2月，我们的董事会进一步批准了对由CDCCC管理的文化内容产业基金的投资。该基金将作为升级文化内容产业的重要载体，并进一步整合我们的网络、平台和内容IP，为用户提供优质内容。最后，我想分享的是，我们受到了4月份台湾严重地震的影响，作为应对，我们通过成功利用低地球轨道卫星（Leo）提供免费通信服务，协助花莲的救灾工作。展望未来，除了地球静止轨道（Geo）和低地球轨道（Leo），我们还计划在今年将中地球轨道（Mio）加入我们的卫星组合，持续增强网络韧性，并进一步为企业及政府客户提供服务。现在，让我把电话交给Ivan，介绍2024年第一季度的业务更新。
Ivan Lin
谢谢郭董事长，大家好。现在请翻到第五页，了解我们表现优异的移动业务最新情况。正如郭董事长提到的，我们在2024年第一季度保持了在台湾移动市场的领先地位，拥有最大的用户份额，达到37.7%。同时，我们的收入份额持续保持在40%以上，截至3月底达到40.4%，进一步扩大了与同行的领先优势。我们的收入份额超过用户份额2.7%，这得益于令人振奋的用户份额增长进展。此外，5G迁移和国际漫游继续推动我们的移动服务收入和后付费产出，移动服务收入和ARPU分别录得5.1%和3.4%的同比增长。移动服务收入也连续六个月保持增长，ARPU则连续十二个季度保持增长。随着5G持续渗透，我们从4G迁移到5G套餐的用户平均月费提升在第一季度达到14%和5%，并且正在重建并呈现上升趋势。现在请翻到第六页，了解我们的固定宽带业务最新情况。在第一季度，我们很高兴看到固定宽带部门加速增长，这得益于我们鼓励速度升级的成功策略。固定宽带收入和ARPU分别同比增长3.8%和2%，两者的同比增长幅度均较上一季度有所扩大。我们的300Mbps及以上高速服务在所有速度组合中持续受欢迎，第一季度同比增长29%，保持两位数增长。现在让我们来看看消费者业务增长的表现。第八页展示了CBG集团的业绩。第一季度，CBG税前收入同比增长3.7%，主要得益于电信服务的大幅增长。按年计算，CBG总收入增长1.7%，主要受到移动服务收入健康增长4.2%的推动。持续的5G迁移、后付费用户增加和漫游收入，以及固定宽带表现（其收入增长提升至4.6%），抵消了语音销售收入下降1.5%的影响，这主要是由于去年第一季度基数较高以及供应链问题导致的递延需求。第九页进一步说明了我们消费者业务集团的亮点。第一季度，我们的多重捆绑套餐继续支持CBG的增长势头。移动、固定宽带和Wi-Fi服务的用户总数实现了23.3%的环比增长，这是连续第八个季度实现两位数环比增长。这归功于广受欢迎的促销套餐和增值服务捆绑包。在个人和家庭中心应用方面，我们仍然是台湾最大的视频平台，视频服务用户数保持稳定。值得注意的是，我们在4月份获得了2024年奥运会的独家转播权，我们相信这将为MOD和HamiVideo带来订阅和收入的增长。此外，我们也高兴地看到，第一季度我们的CBG网络安全服务和SaaS运营同比增长17%，主要由于防范钓鱼网站和阻止恶意连接的服务需求增加。此外，我们过滤互联网成人内容和设置上网时间限制的服务也在家庭中广受欢迎，推动了网络安全服务的普及。我们预计这一增长趋势将持续，并进一步促进CBG的业绩。请翻到第十页，了解我们企业业务集团的业绩概览。第一季度，EBG收入微降0.9%，主要由于去年同期政府补偿金的确认。剔除一次性项目，EBG收入同比增长1.9%。此外，我们的ICT业务收入增长3.3%，主要受到大数据搜索、网络安全、AIoT和云服务业务扩张的推动，这些业务均报告了中高个位数或更高的同比增长。展望未来，我们将继续通过B2B 2X模式与关键合作伙伴建立生态系统，进一步提升ICT业绩。此外，EBG移动服务收入也表现出强劲增长，同比增长3.7%，主要得益于持续的5G升级销售以及国际漫游收入的增长。我们观察到短信收入也因企业营销需求增长而转为正增长。尽管固网收入略有下降，但数据通信收入和资产收入持续增长，抵消了语音收入的下降。由于固网语音收入下降以及去年一次性项目确认的较高基数，EBG税前收入同比下降13.4%。然而，剔除一次性影响，EBG税前收入仅同比下降1.5%。第十一页展示了我们企业业务的亮点。第一季度，我们很高兴看到企业新兴应用总收入同比增长5.2%。值得注意的是，大数据分析实现了显著的71.6%同比增长，得益于智能能源项目的注入；网络安全收入连续第九个季度实现同比增长；此外，AIoT业务同比增长6.5%，主要受到绿色能源项目收入注入的推动；我们的云服务收入增长5.8%，其中国际公有云经常性收入大幅增长13.8%。尽管由于去年同期一次性项目的确认，我们的IDC收入同比下降，但我们很高兴报告本季度IDC服务的经常性收入实现了7.6%的稳定增长，并且我们通过获得首个海外数据中心建设项目，成功将国内专长扩展到全球市场。此外，我们自豪地宣布，我们是台湾首家成功引入自动车辆识别（AVI）和车辆检测系统来监控高速公路服务区超时停车的公司，我们相信这是可复制的成功，并可扩展到其他领域。第十二页展示了我们的国际业务表现。第一季度，IBG的税前收入和总收入均实现正增长和两位数同比增长，分别为23.5%和13.3%。这一令人印象深刻的增长主要受到海外ICT项目需求增长的推动，因为我们的客户正在扩大其全球足迹，这抵消了由于服务组合变化导致的固网收入同比下降。本季度，我们与波兰电信运营商EXATEL合作，在华沙推出了5G专区，展示了我们创新的5G智能应用以吸引商机。这也为在欧洲的本地接触和业务扩展奠定了基础。此外，我们不仅凭借智能交通解决方案赢得了2024年智慧城市创新应用奖，还凭借成功的海外智慧医疗解决方案赢得了2024年系统集成奖智慧城市出口奖，证明了我们在全球医疗物联网领域的成功。现在我想把电话转给Vincent，请他介绍我们的财务亮点。
Vincent Chen
谢谢，总裁Ivan。各位下午好。现在我将介绍2024年第一季度的财务业绩摘要。让我们从第14页的损益表亮点开始。2024年第一季度，营收约为550亿美元，创下同期八年新高。与去年同期相比，营收增长1.4%，主要受移动服务收入增长、ICT业务收入增长和宽带服务收入增长的推动。营业利润和净利润同比分别下降2.2%和2.6%，主要是由于去年因ST2卫星相关政府补偿形成的高基数。剔除这一一次性项目后，营业利润和净利润的同比变化仍保持正增长，这体现了我们核心业务和ICT业务的健康增长势头。第一季度每股收益为1.21新台币，EBITDA和EBITDA利润率保持稳定。现在转到第15页的资产负债表亮点；截至2024年3月31日，总资产较2023年底增长0.9%。这一增长主要由于流动资产和长期投资的增加，抵消了不动产、厂房和设备的减少。总负债下降4.1%，主要归因于应付账款的减少。此外，负债率下降一个百分点，净债务与EBITDA比率保持为零。第16页提供了我们的现金流摘要。2024年第一季度，我们产生了稳健的现金流，经营活动产生的现金流较去年同期增长26.1%。这一增长主要由于应付账款结算和存货支付的减少。关于资本投资，资本支出金额同比下降6.9%，其中移动相关资本支出下降50%，而非移动资本支出增长9.1%。后者主要由于FTTH部署和资产活化。此外，自由现金流同比增长56.9%。综上所述，我们保持了稳健的资产负债表，并持续产生强劲的经营现金流，这两者都是支持我们业务扩张和把握数字化机遇的基础。在第17页，让我们转向展示实际运营表现与预测对比的表格。2024年第一季度，营收基本符合我们的预期。在业绩指标方面，营业利润、净利润、每股收益和EBITDA均小幅超出我们的预测。优于预期的表现主要得益于核心业务的稳定增长和ICT业务盈利能力的改善。第一季度财务业绩汇报到此结束。现在请将电话转交给董事长Harrison。
Harrison Kuo
感谢Vincent。在第18页幻灯片上，您可以看到我们今年第一季度的奖项和ESG成就亮点。首先，我想报告的是，相对于2020年，母公司营收增长了约5.7%，而碳排放量在2023年下降了40%，呈现下降趋势。营收增长与碳排放趋势之间的反向关系，突显了我们运营与可持续发展双轨并进策略的有效性。展望未来，我们将通过创新技术提升能源效率和使用可再生能源，进一步加强碳减排工作。此外，我们是台湾首家获得EV100批准的电讯公司，并承诺到2030年将100%的企业车队转换为电动汽车。另外，我们再次入选标普全球可持续发展年鉴2024年前五名企业，并荣获最高领导级别荣誉。A级评级认可涉及CDP气候变化评估和供应商参与度评级。此外，我们是台湾领先的电讯公司，在《金融亚洲》评选中荣获最致力于ESG和最佳投资者关系最高奖项。这一殊荣证明了我们作为国际行业领导者的地位，在可持续发展的各个方面都表现出色。再者，我们连续三年获得《远见杂志》ESG综合绩效首奖，这是台湾最具公信力的ESG奖项之一，这使得我们在未来三届评选中无需在同一类别中竞争。这一卓越成果展示了我们在ESG评估中长期稳定的表现记录，并被列入年度荣誉榜。我们的准备发言到此结束。感谢各位的关注。现在，我想开放我们的电话会议进行提问。
Operator
第一个问题，来自汇丰银行的Neale Anderson。请提问。
Neale Anderson
谢谢。下午好。感谢您的演示。我有几个关于第11页幻灯片的问题，关于新兴企业应用。由于使用的是百分比数字，很难了解这些业务领域的绝对贡献和增长情况。能否提供更多细节，说明哪个业务在绝对基础上规模最大，以及您认为哪个业务领域有潜力在未来几年内在绝对基础上变得更大，而不是百分比意义上的增长？另一个问题涉及数据中心和云业务的营收和利润率趋势，因为从其他电讯公司那里我们得到的信息有些矛盾。很高兴能听听您对此的看法。谢谢。
Harrison Kuo
好的。谢谢Neale的提问。关于新兴应用业务收入的贡献，基本上我们不披露详细信息，但可以分享的是IDC贡献最大，其次是网络安全和AIoT。这些是关键支柱。这只是第一季度的数据。是的。关于数据中心业务的收入和利润率趋势，对于收入趋势，我们看到的情况是，对于IDC业务，有时我们会有一性安装服务收入，但我们更关注经常性收入，并给予其更大权重。我们可以分享的是，我们IDC业务的经常性收入增长已经提升。正如我们提到的，本季度IDC经常性收入的同比增长接近8%，我们认为实际上经常性收入构成了IDC总收入的大部分，并且处于健康的增长轨道上。
Neale Anderson
谢谢。请问对IDC和云领域的利润率方面或竞争情况有任何评论吗？
Harrison Kuo
好的，关于数据中心业务的利润率，实际上我们看待IDC业务时采取整体视角，因为使用我们数据中心的客户通常也会使用我们的其他服务。因此，在评估利润时我们会采取整体考量。这与我们的竞争对手不同，因为他们的主要优势或主营业务仅限于数据中心本身，但他们不向客户提供整合服务。所以我们可以看到，连同我们的子公司是方电讯一起，我们仍然是最大的IDC服务提供商，我们遥遥领先于竞争对手，并且非常有信心能够在这一业务领域保持领先地位。
Operator
翻译中...
Angela Tsai
好的，也许我们有来自平台的第一个问题。问题是关于政府宣布提高电费政策后，中华电信管理层能否分享这对中华电信的影响？
Harrison Kuo
好的，谢谢。我们预计电费上涨不会产生重大影响，因为我们持续投资于能源效率。例如，我们的集中式无线接入网络架构和3G网络的退网都持续贡献节能效果。此外，我们也采取了一些应对措施来回应电费成本上涨。对于像IDC这样的高能耗服务，我们已经将电费问题纳入服务合同，包括将电费上涨部分转嫁给客户。因此，对我们来说，电费上涨总体上是可控的。长远来看，我们仍将继续投资于碳减排举措，旨在控制整体能源成本，同时回应ESG成本。谢谢。
Operator
[操作员指示] 女士们、先生们，感谢各位的提问。如果此时没有更多问题，我将交还给郭国董事长进行结束致辞。谢谢。
Harrison Kuo
感谢各位的参与。再见。
Operator
谢谢。郭董事长，感谢您参与中华电信的业绩说明会。一小时内将有网络直播回放，请访问www.cht.com.tw/ir网站，在投资者关系日历部分查看。您现在可以断开连接。谢谢，再见。