Operator
各位女士、先生，下午好。欢迎参加中华电信2024年第二季度运营业绩电话会议。[接线员说明] 请注意，本次电话会议正在通过互联网进行实时直播。会议结束后一小时内将提供网络直播回放。请访问中华电信投资者关系网站 www.cht.com.tw/ir 的IR日历栏目。现在，我将电话转交给投资者关系部助理副总裁蔡女士。谢谢。蔡女士，请开始。
Angela Tsai
谢谢。我是中华电信财务部助理副总裁蔡安琪。欢迎参加我们2024年第二季度业绩电话会议。今天与我一同参加电话会议的有我们的董事长兼首席执行官郭水义先生；总裁林国丰先生；以及我们的首席财务官陈宇绅先生。在今天的电话会议中，管理层将首先提供首席执行官致辞及第二季度业务概览，随后讨论我们的业务部门表现和财务业绩。之后，我们将进入电话会议的问答环节。请参阅第2页幻灯片中关于前瞻性声明的免责声明和注意事项。现在，不再拖延，我将电话转交给我们的董事长。郭董事长，请开始。
Harrison Kuo
谢谢Angela，大家好。欢迎参加我们2024年第二季度业绩电话会议。我们很高兴地宣布，在第二季度，我们在台湾电信市场的领先地位继续扩大。在三家运营商的市场格局中，我们在台湾移动市场的收入份额持续稳步增长，从40.4%提升至40.5%（环比），而用户份额也小幅增长至37.7%，在新市场格局中保持增长态势。此外，在过去连续6个季度中，我们的后付费移动ARPU实现了行业内最高的同比增长，展示了我们的增长能力。得益于这一贡献，我们第二季度的总收入达到了自2018年以来同期的新高。 此外，我们通过内容投资提升视频业务表现的策略取得了成功。在8月份，我们独家转播2024年巴黎奥运会的第一周，我们很高兴看到视频平台订阅数突破300万，这一里程碑进一步扩大了我们在台湾所有视频平台中的领先优势。随着赛事更加激烈，我们对奥运会转播的整体表现持乐观态度。 我们目前投资的另一个领域是AI开发。由于中华电信集团在台湾拥有最大的IDC市场份额，我们具备良好条件将领先的IDC和云经验扩展到构建AI数据中心和GPU云。我们为企业客户提供GPU云服务，让他们既可以构建自己的主权AI，也可以使用我们的GPU即服务。 此外，针对AI驱动应用的广阔机遇，我们正在开发中华电信AI工厂。这一举措旨在为企业客户生产各种定制化AI模型、AI驱动的运营流程和AI代理，支持他们的AI转型。我们相信这个市场具有巨大潜力。 最后，为战略性地提升集团价值，我们很高兴地宣布，我们的子公司中华电信资安（CHT Security）——台湾最大的托管安全服务提供商，将于本月成为上市公司，并计划明年在主板上市。随后，我们的另一家子公司国际系统整合公司——一家专注于政府项目、智慧城市、金融科技和数字医疗领域机会的台湾标杆企业，也将上市。我们还将继续寻找潜在的并购目标，以创造协同效应，增强我们在推动增长和提升市值方面的灵活性。 现在，让我们进入2024年第二季度的业务概述。请翻到第4页——第5页。我们很高兴地报告，在2024年第二季度，我们的市场份额再次获得增长。根据行业市场整合情况，我们在台湾移动市场的收入份额持续保持在40%左右，截至6月底达到40.5%，进一步扩大了与同行相比的领先优势，无论是同比还是环比。同时，我们的用户份额为37.7%，实现了稳定的同比增长。由于令人振奋的收入份额增长，我们的收入份额超过用户份额2.8%，反映了我们的健康增长。 随着我们的后付费用户净增继续优于同行，加上5G迁移的不断推进和稳定的国际漫游贡献，我们的移动服务收入和后付费ARPU分别实现了3.5%和2%的同比增长，分别保持了连续39个月和连续13个季度的增长。在第二季度，从4G迁移到5G的客户平均月费提升了39%，保持了健康的增长势头。 请翻到第6页，了解我们固定宽带业务的更新情况。在第二季度，我们的固定宽带收入和用户数的同比增长分别持续增长4.4%和0.6%，毛利率较上一季度有所扩大。这得益于我们鼓励速度升级的成功策略。300兆比特/秒或更高的速度继续成为主流服务产品。其签约量在第二季度同比增长24%，保持两位数增长，导致固定宽带ARPU同比增长2%，表现突出。 现在，我将电话交给Ivan Lin，介绍我们以客户为中心的业务集团的业绩表现。
Ivan Lin
谢谢郭董事长，大家好。现在请翻到第8页，了解我们消费者业务群(CBG)的业绩更新。第二季度，CBG总收入同比增长2.6%，主要得益于持续5G迁移带来的移动服务收入增长和更多后付费用户、固定宽带收入的稳定增长，以及iPhone系列产品因有效促销带来的强劲销售。尽管CBG业务表现良好，但其税前利润同比下降1.6个百分点，主要原因是人才投资增加，包括薪资上涨。第9页进一步展示了我们消费者业务群的亮点。第二季度，我们提供移动、固定宽带和Wi-Fi服务组合的多重套餐同比增长80%，与CBG核心业务的增长保持一致。在个人和家庭应用方面，我们的视频平台订阅量增长5.2个百分点，主要来自Hami Video，这得益于第二季度2024年巴黎奥运会的提前推广。8月份，我们首次引入AR和多镜头回放功能转播夏季奥运会，成功为客户创造了令人兴奋的新观看体验，并吸引了新用户注册。随着比赛变得更加激烈，我们预计订阅量将继续上升，从而带来更大的收入贡献。在广受欢迎的消费者网络安全服务方面，我们对其增长势头感到满意，第二季度注册量同比增长15.3个百分点，做出了有意义的收入贡献。请翻到第10页，了解我们企业业务增长表现的概述。第二季度，EBG总收入同比下降3.7个百分点，主要原因是ICT业务收入下降，这是由于去年大型项目的高基数以及第二季度预期收入的递延所致。尽管存在这些因素，我们的ICT业务仍按预期进行。此外，尽管EBG移动服务收入略有下降，但排除预付卡项目的影响，来自5G、漫游和短信业务的移动收入继续同比增长。对于EBG的固网业务，尽管宽带接入收入和客户提速带来的数据通信收入持续稳定增长，但固定语音收入的下降显著抵消了这些收益。这是第二季度EBG税前利润同比下降9.6%的主要原因。第11页展示了第二季度我们企业业务的亮点。我们的IDC和网络安全业务继续表现出强劲增长。IDC收入同比增长6.6%，得益于项目数量增加和长期经常性收入的注入。同时，网络安全收入同比增长6.9%，受咨询服务和网络安全产品需求上升的推动，特别是零信任相关产品，使网络安全收入连续10个季度实现增长。尽管IDC和网络安全业务表现令人鼓舞，但EBG的新兴企业应用总收入在第二季度同比下降5.9个百分点，主要原因是去年同期大型ICT项目带来的较高基数。值得注意的是，尽管我们的云服务收入因基期一次性项目确认而同比下降，但我们很高兴看到来自国际公有云服务的经常性收入继续强劲增长42%。此外，我们在板桥IDC为金融行业指定的有限机柜以溢价推出后，在第二季度迅速售罄，反映了对IDC服务的强劲需求。同时，为满足未来需求，我们继续投资建设AI数据中心，旨在提供各种AI赋能功能和GPU即服务。展望下半年，随着第二季度递延的收入预计将得到确认，加上健康的订单渠道，我们对全年ICT业绩保持信心。第12页展示了我们的国际业务表现。第二季度，我们很高兴看到IBG再次取得积极的季度业绩，其收入和税前利润分别同比增长21.8个百分点和8.2个百分点，主要得益于海外ICT业务的贡献，这抵消了因投资组合变化导致的固网收入小幅下降。本季度，凭借我们强大的综合ICT能力，我们成功从台湾高科技公司获得了海外ICT项目，以支持他们在泰国和越南的新工厂建设。此外，中华电信的子公司CHT Security计划在新加坡扩张。我们位于新加坡的子公司将合作推广我们在东南亚的云安全和网络安全业务。现在，我想把电话转给Vincent，介绍我们的财务亮点。
Vincent Chen
感谢伊万总裁。各位下午好。现在，我将汇报2024年第二季度业绩的财务摘要。让我们从第14页的损益表要点开始。2024年第二季度营收约为新台币540亿元，为7年来同期最高水平。这较去年同期增长1.2%，主要受移动服务收入增长、宽带服务收入增加以及ICT业务收入增长所推动。营业利润和净利润分别同比下降2.7%和1%，主要归因于人事及公用事业成本上升。第二季度每股收益为新台币1.27元。EBITDA利润率持续保持在40%以上。总体而言，上半年营收较去年同期增长1.3%，得益于移动服务收入增长、宽带服务收入增加、ICT业务收入增长以及手机销售收入的提升。营业利润和净利润分别同比下降2.4%和1.8%，主要由于去年与ST-2卫星相关的一次性政府补偿带来的高基数，以及人事和公用事业成本上升。若剔除政府补偿这一一次性项目，净利润的同比变化仍保持正增长，显示了我们核心业务和ICT业务的健康增长势头。每股收益为新台币2.48元。EBITDA及EBITDA利润率表现稳定。现在转到第15页的资产负债表要点。截至2024年6月30日，总资产较2023年底增长2.4%。这一增长主要归因于流动资产增加，主要由其他流动货币资产驱动，抵消了不动产、厂房及设备的下降。总负债较2023年底扩大23.4%，较去年同期增长1.9%。上升主要由于应付股利所致。剔除应付股利的影响，负债率为22.79%，表明财务状况健康。第16页提供了我们的现金流量摘要。经营活动产生的现金流量同比增长3%，主要由于ICT项目预收收入增加。资本支出整体同比下降12.8%。具体而言，移动相关资本支出下降51.1%，而非移动资本支出增长6.7%，主要归因于FTTH和海底电缆的部署。此外，自由现金流量同比增长14.1%。综合来看，我们强劲的资产负债表和稳健的经营现金流为在经济不确定性中业务扩张和把握数字化机遇提供了必要的基础。在第17页，让我们看看显示我们运营业绩相对于指引的表格。2024年第二季度，营收符合我们的预期。营业利润、净利润、EBITDA和EBITDA利润率等绩效指标均小幅超出我们的预测。2024年上半年，营收基本符合预期。然而，营业利润、净利润、EBITDA和EBITDA利润率均优于我们的指引。优于预期的业绩主要得益于核心业务的稳定增长和ICT业务盈利能力的提升。以上就是我们第二季度的财务业绩汇报。现在请哈里森董事长发言。
Harrison Kuo
谢谢，Vincent。在第18页幻灯片上，您可以看到我们今年第二季度的奖项和ESG成就亮点。首先，在我们追求全球可持续发展倡议的过程中，我们于7月成功通过了科学碳目标倡议（SBTi）的温室气体净零排放目标审核。我们的长期目标是到2040年，将范围1和范围2温室气体排放量较基准年2020年减少95%。我们还作为首家台湾电信运营商发布了首份TNFD英文报告，强化了我们对透明度和生物多样性的承诺，符合全球最佳实践。此外，我想报告的是，中华电信被《时代》杂志评为全球最具可持续性公司前2%，并连续第八年入选富时台湾ESG指数。我们已连续第九次在台湾证券交易所公司治理评鉴中位列前5%。这些全面成就彰显了公司通过可持续治理引领电信行业的承诺。而且，我很高兴分享我们在亚洲卓越奖中荣获5项最高奖项，以表彰我们在可持续发展和投资者关系实践方面的卓越领导力。此外，我们今年还获得了台湾永续投资奖的金奖。作为唯一的电信获奖者，我们是首家在2022年发行债券并在两年内将募集资金全部用于可持续发展倡议的台湾电信运营商。我们将继续与环境、社会和利益相关者互利共赢，实现可持续愿景。我们的准备发言到此结束。感谢各位的关注。现在，我想开放我们的电话会议进行提问。
Operator
[接线员指示] 第一个提问的是汇丰银行的Neale Anderson。
Neale Anderson
我想问一下您在第3页幻灯片中提到的潜在并购。您能否提供更多细节，说明您正在关注哪些行业或领域，以及哪些国家？我推测您会关注那些您已有现有业务或优势的国家。如果您能就此提供更多信息，那将非常好。
Vincent Chen
好的。关于并购相关的问题，实际上我们专注于与我们ICT业务三大支柱相关的领域。ICT，基本上是AIoT、IDC和云以及网络安全。但我们也很开放——我们持相当开放的态度，对任何能够增强我们核心业务和更多业务的领域都持开放态度。至于我们正在关注的国家，我们也保持选择开放。因此，我们正在任何国家寻找合适的目标。但对于网络安全，或许我们对其他国家的任何目标都更加开放，因为我们的中华电信安全公司。对于我们的中华电信安全公司，我们有志于探索和扩大我们在海外的足迹。谢谢。
Operator
[接线员指示]
Angela Tsai
在回答网络提问之前，我先说明一下——我有3个来自网络的问题。第一个问题是关于CHT在CBG和EBG业务的发展情况以及今年下半年的目标。这是一个问题。另一个问题是关于AI的。问题是：什么是CHT AI Factory？它的用途是什么？CHT如何构建GPU计算能力以及如何建设CHT AI Factory？这是第二个问题。是的，就是这两个问题。谢谢。
Vincent Chen
关于CBG和EBG业务展望的第一个问题。基本上，我们对这两个业务板块在下半年仍保持积极展望。对于CBG，因为我们已成功将用户从4G迁移到5G。可以看到我们的移动服务收入持续增长。对于宽带业务，宽带服务收入的增长率保持在4%到5%之间，用户基数也在不断上升。我们相信，通过有效的促销套餐和产品推广策略，将有助于确保CBG业绩保持增长势头。这是关于CBG的情况。对于EBG，我们对其服务仍持积极看法。在EBG服务方面，我们的重点是ICT业务。ICT业务的典型模式是，上半年和下半年的收入分布约为40%和60%。对于ICT业务的全年预测，我们相当有信心能够实现全年目标。这就是我们对这两个业务板块在下半年表现的看法。
Ivan Lin
关于AI与IDC转型的区别？我认为AI数据中心需要大量GPU和数据来运行。其内部需要高功率供电、高效冷却系统、低延迟流量以及高外部带宽和数据安全等。凭借我们丰富的经验和信心，我们已经克服了这些挑战，能够提供高质量的产品和服务。我们长期运营高云服务，支持企业客户的信息系统，特别是在解决云应用方面。GPU云，我们称之为升级版hicloud 2.0。这是基于原始hicloud服务重新设计的版本，具有大量GPU和AI工厂功能，[听不清]辅助功能，以满足AI驱动信息系统的需求。我们的目标客户包括公共和私营部门，涵盖需要数字和AI转型的各个领域。要实现AI转型，企业需要开发几个不同的关键信息系统，例如AI模型。比如大型语言模型、AI聊天机器人或AI代理，这些都需要GPU计算、软件开发人员和模型训练等。我们必须将所有这些资源整合到一个标准产品机制中，我们称之为AI工厂。
Operator
[操作员说明] 目前没有更多问题，我将交还给郭董事长。
Harrison Kuo
感谢您的参与。再见。
Operator
是的。谢谢郭董事长。女士们、先生们，感谢您参加中华电信的业绩说明会。一小时内将有网络直播回放。请访问www.cht.com.tw/ir网站下的IR日历部分。您现在可以断开连接了。谢谢，再见。